Comment fonctionne la tokenisation des actifs ?
La tokenisation des actifs consiste à créer des jetons numériques qui représentent des actifs physiques ou numériques. Ces jetons sont stockés sur une blockchain qui garantit qu’une fois ces jetons achetés représentant un actif, aucune autorité ne peut effacer ou modifier votre propriété.
Pour transformer un actif en jeton numérique, il est d’abord divisé en plusieurs parties qui forment autant de jetons. Ces derniers se voient ensuite attribuer un jeton numérique sécurisé ou un NFT qui identifie le propriétaire, la chaîne de propriété potentielle et la description de l’actif. Seul le détenteur d’une clé de décryptage peut accéder à ces informations.
Avantages de la tokenisation des actifs
Accessibilité et liquidité des actifs
La tokenisation des actifs permet d’améliorer l’accessibilité et la liquidité des actifs. La blockchain offre un système décentralisé et permet à toute personne, où qu’elle se trouve dans le monde, de tokeniser ses actifs et de les vendre. Cela facilite la participation des investisseurs à un plus large éventail d’actifs.
Propriété fractionnée
La tokenisation permet de diviser les actifs en plus petites parties qui peuvent être vendues à un plus grand nombre d’investisseurs. La propriété fractionnée facilite la participation des investisseurs à un plus grand nombre d’actifs et permet de diversifier les portefeuilles d’investissement.
Réduction des frais de transaction et des intermédiaires
La tokenisation réduit les frais de transaction et élimine les intermédiaires. Ils permettent d’augmenter la liquidité et de rationaliser le processus d’investissement. Elle améliore également la transparence et la sécurité de ce processus, le rendant plus accessible à un plus grand nombre d’investisseurs.
Transparence et sécurité accrues
La tokenisation renforce la transparence et la sécurité du processus d’investissement. La nature immuable de la technologie blockchain garantit que la propriété des actifs est clairement définie. Cela contribue à réduire les fraudes et les litiges.
Ouverture de nouvelles opportunités d’investissement
La tokenisation crée de nouvelles opportunités d’investissement dans des actifs auparavant illiquides ou difficiles à investir. L’immobilier, les objets d’art, les antiquités et la propriété intellectuelle en font partie. Ces actifs peuvent être divisés en plus petits morceaux grâce à la tokenisation pour permettre de les vendre à un plus grand nombre d’investisseurs.
L’impact de la tokenisation des actifs dans différentes industries
Finance
La tokenisation des actifs peut transformer le secteur financier en rendant les actifs inaccessibles et illiquides plus accessibles et plus liquides. Elle autorise la propriété fractionnée et elle permet à un plus grand nombre d’investisseurs de prendre part à une plus grande variété d’options d’investissement.
Immobilier
En simplifiant l’achat et la vente de propriété fractionnée de biens immobiliers, la tokenisation permet de diversifier le portefeuille dans une plus large mesure et peut contribuer à réduire le risque d’investissement global. L’immobilier est en cours de tokenisation pour permettre une meilleure transparence et liquidité et pour simplifier la gestion des actifs pour les investisseurs.
L’art
La tokenisation permet aux amateurs d’art de posséder une fraction de leurs œuvres d’art préférées. Elle permet la propriété fractionnée, de sorte qu’un plus grand nombre de personnes peuvent profiter des avantages de la propriété d’œuvres d’art. La tokenisation de l’art apporte également plus de transparence et de sécurité au marché de l’art, réduisant le risque de fraude et offrant une plus grande accessibilité à un plus grand nombre d’investisseurs.
Soins de santé
L’investissement dans les nouvelles technologies et thérapies peut être facilité et l’accès aux services de santé peut être amélioré. La tokenisation peut permettre la propriété fractionnée d’outils médicaux, d’installations et de recherches. Elle pourrait contribuer à renforcer la sécurité et la transparence du marché.
Le paysage réglementaire
Aperçu du paysage réglementaire actuel
À mesure que la tokenisation des actifs gagne en popularité, le besoin de surveillance réglementaire se fait de plus en plus sentir. Il évolue constamment et varie d’un pays à l’autre. Aux États-Unis, par exemple, la SEC réglemente l’émission et l’échange de jetons de sécurité, tandis que la CTFC réglemente les échanges de matières premières et de produits dérivés sur les plateformes de blockchain.
Défis et risques potentiels de la tokenisation
La tokenisation des actifs présente certains avantages, mais plusieurs préoccupations et difficultés doivent également être prises en compte. Assurer la conformité avec les réglementations en vigueur, ce qui peut être difficile et prendre du temps, est l’un des plus grands défis. L’utilisation d’actifs numériques comporte des risques de fraude, de blanchiment d’argent et d’autres actions illégales. La tokenisation des actifs pourrait aggraver la disparité des richesses car elle pourrait permettre aux gros investisseurs d’amasser plus facilement des actifs.
Solutions potentielles aux défis réglementaires
L’établissement de normes industrielles pour la tokenisation des actifs pourrait contribuer à promouvoir l’ouverture et à garantir le respect des règles déjà en place. La création de nouvelles lois spécialement adaptées aux actifs numériques et qui pourraient offrir une base juridique plus stable au secteur..
Entreprises fournissant des services de tokenisation
Tokeny Solutions
Une société FinTech basée au Luxembourg qui fournit une plateforme pour l’émission et la gestion des services des titres tokenisés. Elle permet aux banques d’investissement, aux fonds et aux entreprises de taille moyenne de numériser facilement les actifs financiers et plaide en faveur d’un nouveau système de numérisation facile des actifs financiers.
AlphaPoint
Une société basée à New York qui aide à rendre les actifs illiquides liquides en fournissant des solutions pour numériser les actifs, lancer les marchés et réduire les coûts opérationnels. Elle travaille avec divers acteurs des marchés financiers, notamment des gestionnaires d’actifs, des négociants institutionnels et des bourses.
Security Tokenizer
Une plateforme qui offre des services de tokenisation pour divers secteurs, notamment l’immobilier, la logistique et le crowdfunding. Par exemple, elle utilise la tokenisation pour le crowdfunding sous forme d’ICO (Initial Coin Offerings), ce qui permet aux entreprises de lever des fonds pour leurs idées commerciales.
Blockchain Firm
Acteur chevronné dans l’espace Web3, Blockchain Firm fournit divers services liés à la tokenisation immobilière, y compris la gestion immobilière, l’émission et la négociation d’actifs immobiliers sur une blockchain. L’entreprise propose également le développement de contrats intelligents, qui permettent des transactions sécurisées et transparentes.
Dentons
Dentons est un cabinet d’avocats mondial qui fournit des conseils juridiques et réglementaires sur la tokenisation des actifs immobiliers. Il aide les émetteurs et les investisseurs à naviguer dans les complexités de la tokenisation immobilière, y compris la conformité avec les lois sur les valeurs mobilières, les implications fiscales et la protection des investisseurs.
TrustRadius
Une plateforme en ligne qui fournit des informations et des examens sur diverses solutions technologiques, TrustRadius offre un aperçu des différentes plateformes de tokenisation des actifs, y compris celles utilisées pour l’immobilier. Ces plateformes sont utilisées par les institutions financières et les investisseurs institutionnels pour tokeniser divers actifs, y compris l’immobilier.
Conclusion
La façon dont nous investissons et gérons nos actifs pourrait être complètement transformée par la tokenisation des actifs. Pour les investisseurs, elle accroît la liquidité, la transparence et la sécurité. Pour créer un environnement stable pour la tokenisation des actifs, il reste des questions réglementaires à résoudre. Il est possible de développer un cadre réglementaire qui offre des protections tout en permettant l’innovation et la croissance dans le secteur de la tokenisation d’actifs grâce à la coopération entre les parties prenantes de l’industrie et les régulateurs.
