A l’heure de la réalité financière trompée
À une époque où la confiance et la transparence sont cruciales, en particulier dans le monde financier, nous explorons les solutions pour faire face aux problèmes de manipulation des données qui affectent les investisseurs.
Dans l’ère numérique actuelle, où la confiance peut jouer un rôle déterminant dans le succès financier, de nombreuses personnes se posent la question suivante: qui surveille ceux qui observent? Malheureusement, trop souvent, ce sont les investisseurs ordinaires qui en subissent les conséquences en étant victimes de jeux de données cachés et de pratiques trompeuses. Que l’on parle de Wall Street ou du monde de la cryptographie, les lacunes en matière d’intégrité peuvent avoir des conséquences financières désastreuses.
Pour mieux comprendre la question, explorons comment les entreprises liées à la cryptographie pourraient manipuler les données, tout en examinant les défis plus larges auxquels nous sommes confrontés à l’ère numérique et les solutions potentielles.
Manipulations des données centralisées
Lorsqu’on évoque la manipulation de données, il est important de se rappeler l’exemple marquant de l’effondrement de Lehman Brothers en 2008 qui a contribué à aggraver la crise financière. Cette situation était étroitement liée à une manœuvre financière qui a permis à Lehman Brothers de dissimuler temporairement 50 milliards de dollars d’argent emprunté en retirant ces actifs de ses registres. Malheureusement, les systèmes de bases de données en coulisses n’ont pas connu d’améliorations significatives depuis cette époque.
Le secteur des cryptomonnaies, en particulier les plateformes centralisées, est également susceptible de faire l’objet de manipulations de données. On peut comparer les échanges centralisés à des boîtes noires qui pourraient manipuler les données si elles le souhaitaient.
Cependant, il existe un niveau de confiance inhérent à ces systèmes où les utilisateurs font confiance à des acteurs intermédiaires tels que CoinMarketCap, qui à son tour fait confiance à des plateformes comme Binance. En revanche, le concept fondamental du web3 est de ne faire confiance à rien et de tout vérifier.
Comment manipuler les données?
Un exemple récent de manipulation présumée de données dans l’espace crypto concerne le scandale récent de FTX. Il a mis en lumière la manipulation présumée du jeton natif FTT et a suscité des accusations de pratiques frauduleuses qui auraient détourné FTX de son image d’entreprise transparente.
Dans un monde où la confiance et la transparence sont essentielles, il est crucial de prendre des mesures pour garantir l’intégrité des données et éviter la manipulation, en particulier dans le secteur financier et celui de la cryptographie.
Il existe d’autres façons par lesquelles la manipulation des données peut causer des problèmes significatifs :
Fabrication de carnets de commandes
Un risque évident est la fabrication de carnets de commandes. Au lieu de refléter de véritables ordres d’achat et de vente, une plateforme manipulée pourrait afficher des chiffres exagérés ou minimisés, trompant ainsi les traders sur la demande ou l’offre réelle d’un actif.
De plus, de fausses transactions peuvent être exécutées, donnant l’apparence de transactions réelles aux observateurs extérieurs. Mais qui ne sont en réalité qu’une illusion, orchestrée pour créer une impression de volume de transactions ou de fluctuations de prix élevés. En somme, bien que les plateformes centralisées offrent commodité et efficacité, elles présentent également des opportunités de tromperie, mettant potentiellement en danger les investissements de nombreuses personnes.
Faux volumes de transactions
Une analyse de Forbes en 2022 portant sur 157 bourses de cryptomonnaies met en lumière un niveau préoccupant de manipulation de données. Elle a révélé que 51% du volume quotidien de transactions du Bitcoin déclaré est probablement faux. Une forme courante de cette manipulation est le wash trading. Elle consiste à créer une activité de marché trompeuse en achetant et en vendant simultanément des actifs pour gonfler les volumes de transactions, donnant ainsi une fausse impression de liquidité. Ce manque d’activité réelle sur le marché est exacerbé par une surveillance inadéquate des bourses, reflétant la nature émergente et largement non réglementée du marché de la cryptomonnaie.
L’analyse met également en évidence l’absence notable de méthodes universellement acceptées pour calculer le volume quotidien des transactions. Chaque société de recherche et chaque bourse du secteur rapporte des chiffres variables. Les failles réglementaires contribuent encore davantage au problème, les bourses fonctionnant avec peu ou pas de surveillance réglementaire, ce qui alimente de manière significative les fausses déclarations de volumes. Elles peuvent induire les investisseurs en erreur sur la véritable activité et la liquidité du marché, ce qui peut potentiellement entraîner des décisions d’investissement mal informées.
